Kontostand und Rendite verstehen

Der Kontowert ist das, was dein Handelskonto zu einem Zeitpunkt wert ist. Synemer nutzt das von Broker oder Exchange gemeldete Eigenkapital, wenn es verfügbar ist, sonst den abgerechneten Kontostand und deine erfassten Trades.

Dein Startguthaben verankert die Reihe. Alles danach entsteht aus realisierten Trades und Cashflows, damit die Kurve immer bei einer Zahl beginnt, der du vertraust. Gemeldete Werte korrigieren die Schätzung ab dem Zeitpunkt ihres Eintreffens.

Eine Einzahlung ist kein Gewinn und eine Auszahlung kein Verlust. Synemer erfasst Einzahlungen, Auszahlungen, Übertragungen, Gebühren und Funding getrennt, damit sie deine Rendite nie verzerren.

Fehlt eine Einzahlung, weicht der abgeleitete Kontostand vom gemeldeten ab. Dann zeigt Synemer die Differenz, damit du den fehlenden Cashflow ergänzen kannst.

Die zeitgewichtete Rendite (TWR) entfernt den Effekt des Zeitpunkts von Ein- und Auszahlungen. Sie beantwortet, wie gut dein Handel war, deshalb ist sie die Hauptkennzahl.

Die geldgewichtete Rendite (IRR) zeigt, was dein tatsächliches Geld verdient hat, inklusive wann du Mittel hinzugefügt oder entnommen hast. Beide werden gezeigt, weil sie unterschiedliche Fragen beantworten.

Der maximale Drawdown ist der größte Rückgang vom Hoch zum Tief des Kontowerts. Synemer berechnet ihn auf dem Wert pro Anteil nach Bereinigung der Cashflows, damit eine Einzahlung nie einen Drawdown verbergen kann.